Lichiditate marita in piata la termen de la Sibiu

Din cele 29.347 contracte futures realizate ieri la bursa sibiana, o pondere de 51,7% a revenit plasamentelor pe activele SIF 2. La inchidere, cotatiile derivatelor pe SIF 2 pentru decembrie 2006, respectiv martie 2007 au fost stabilite la 3,1962 si 3,342 lei, cu o crestere de 6,32 bani, respectiv 6 bani fata de sedinta precedenta. Pentru iunie pretul a urcat cu 4,49 bani la 3,435 lei.
Atractivitatea sectorului SIF este reflectata si de evolutia derivatelor pe SIF 5, cu 9.887 contracte. Pentru finalul anului SIF 5 au fost cotate la 3,597 lei/titlu, in crestere cu 6,5 bani. Raportat la scadenta martie 2007, pretul de cotare a fost stabilit la 3,72 lei/titlu.
Locul trei a revenit derivatelor pe SNP cu 1.573 contracte, ele inchizand la 0,6662 lei pentru decembrie si la 0,7111 lei pentru martie 2007, cu o apreciere de 0,0022 lei si respectiv 0,0011 lei.
S-au mai remarcat cu o lichiditate buna, 1.242 contracte, derivatele pe actiunile Bancii Transilvania.
In ceea ce priveste numarul pozitiilor deschise pe piata futures, acesta a ajuns la 236.060, cu 7.722 mai mult decat in sesiunea precedenta. In piata optiunilor s-au incheiat 312 contracte. Numarul pozitiilor options deschise se ridica la un total de 14.000.
In ceea ce priveste strategiile de tranzactionare cu risc zero (arbitaj spot-futures), cele mai rentabile derivate au fost cele pe SIF 2 si pe SIF 5 pentru ultima scadenta a acestui an cu randamente de peste 11%. Pentru martie 2007, cele mai atractive au fost TLV cu 19% si SIF 3 cu 17,38%. Pentru iunie anul viitor, TLV s-au dovedit cele mai rentabile la un castig de 22,7%.

---

Despre autor: